Ежедневный обзор рынка FOREX(ФОРЕКС) за 25 ноября

В среду на валютном рынке продолжилось масштабное избавление от американской валюты, что привело к ее падению до новых рекордных минимумов по отношению к основным мировым валютам. При этом, ни европейские, ни японские чиновники, открыто выражающие свое недовольство укреплением курсов национальных валют, так и не переходят к реальным действиям, что только "подбадривает" участников рынке продавать доллары. Опубликованные в этот день в США экономические данные носили смешанный характер, однако, как это уже стало привычным в последнее время, участники валютного рынка игнорируют их позитивные аспекты, указывающие на очевидные улучшения в американской экономике, вместо этого, трейдеры воспринимают негативные моменты как дополнительный повод для продажи американской валюты. Основополагающей причиной ослабления доллара все также остается "двойной дефицит" и "трудности" его финансирования. Положение доллара только усугублялось в среду в связи с ростом цен на нефть и низкими объемами торгов, накануне Дня благодарения в США.
По данным отчета министерства торговли США, общий объем заказов на товары длительного пользования сократился в октябре на 0,4% по сравнению с сентябрем, что противоречило прогнозам экономистов, рассчитывавших на его увеличение в среднем на 0,5%. Однако все не так ужасно, если принять во внимание, что данные за предыдущий месяц были пересмотрены в лучшую сторону: рост заказов в сентябре составил 0,9%, а не 0,2%, как изначально предполагали. Объем заказов, без учета заказов на транспортные средства, тоже сократился в октябре, на 0,7% после роста на 2,8% в сентябре, как показали пересмотренные данные. В октябре произошло существенное увеличение заказов на военные самолеты 35,2%, без чего, значение общего индикатора могло бы оказаться еще хуже, в то время как заказы на гражданские самолеты сократились на 0,4%. Наиболее пристально отслеживаемый показатель заказов на капитальные товары необоронного значения, без учета заказов на гражданские самолеты, так как он отражает инвестиционную активность корпораций, снизился в октябре на 3,6%. Несмотря на снижение этого показателя, это, скорее всего, лишь коррекция после роста на 5,2% в сентябре, в то время как восходящая тенденция капитальных расходов корпораций сохраняется. Об этом также свидетельствуют высокие значения компоненты новых заказов индекса ISM manufacturing. Кроме того, вселяет оптимизм еще и тот факт, что общий показатель заказов на товары длительного пользования является весьма волатильным и чаще всего подвергается пересмотру, что собственно и произошло с октябрьским значением.
По данным еженедельного отчета министерства труда США, который был опубликован на день раньше положенного по причине предстоящего праздника, количество первичных обращений за пособиями по безработице, сократилось на прошлой неделе на 12 тыс. до 323 тыс., что стало самым низким значением этого показателя с сентября-месяца и приятно удивило экономистов, которые прогнозировали увеличение количества претендентов на пособия. Кроме того, общее число безработных, живущих на пособия, сократилось на 29 тыс. до 2,755 млн. И, наконец, четырехнедельная скользящая средняя, которая сглаживает еженедельные колебании показателя и является более точным индикатором тенденций безработицы, снизилась до 332 тыс., что является минимальным значением с ноября 2000 года. Таким образом, очевидно, что ситуация на американском рынке труда продолжает улучшаться, что обнадеживает в отношении официальной статистики занятости в экономике США за ноябрь.
Вопреки наблюдаемым улучшениям с ситуацией с занятостью в США, настроение американских потребителей, при этом, сложно оценить однозначно. Индекс уверенности потребителей, рассчитываемый Мичиганским университетом, вырос в ноябре до 92,8 с 91,7 в октябре. Однако, пересмотренное ноябрьское значение индикатора оказалось хуже предварительного, которое составляло 95,5, и ниже прогнозных оценок экономистов, рассчитывавших в ноябре на рост индекса до 96,0.
Министерство торговли США сообщило в среду, что продажи нового жилья увеличились в октябре на 0,2% по сравнению с сентябрем, до 1,226 млн. единиц в годовом исчислении, что стало третьим по величине показателем продаж за всю историю и превысило прогнозы экономистов, ожидавших снижение продаж до 1,200 млн. в годовом исчислении.
Торги на американском фондовом рынке протекали в среду на фоне низкой активности в преддверии праздника и завершились умеренным ростом основных индексов. Росту акций американских компаний способствовали как благоприятные корпоративные новости, в основном компаний технологического сектора, так и изначальным снижением цен на нефть. Среди всех корпоративных новостей, самой яркой стало повышение прогноза по курсу акций компании Google аналитиками банка Goldman Sachs. Кроме того, благоприятным фактором для роста акций технологического сектора стало заявление главы компании Advanced Micro Systems о повышении прогноза роста продаж компании. Наибольший позитивный эффект на динамику S&P-500 произвело сообщение о том, что авиаперевозчику Delta, скорее всего, удастся избежать банкротства. После чего были повышены брокерские рекомендации по акциям двух других авиаперевозчиков Southwest Airlines и America West Holdings. McDonald’s "вздохнул" с облегчением, после того, как стало известно, что предполагаемый случай "коровьего бешенства" в США не подтвердился. Главным фактором, ограничившим рост фондового рынка стал разворот наверх цен на нефтяном рынке. После публикации отчета министерства энергетики США по состоянию коммерческих запасов нефти и нефтепродуктов за прошлую неделю, который показал незначительное увеличение запасов нефти, всего на 100 тыс. баррелей, против прогнозировавшихся 1,1 млн. баррелей, цен нефтяных фьючерсов с поставкой в январе снизилась, так как запасы растут девятую неделю подряд и на данный момент на 2% превышают прошлогодний уровень, хотя и остаются ниже комфортного для экономики уровня 300 млн. баррелей. Однако вскоре всеобщее внимание привлекли данные по товарным запасам природного газа, которые сократились на 49 млрд. куб. футов, и тем самым был вызван ажиотаж на рынке газовых фьючерсов, который затем перекинулся и на рынок нефтяных фьючерсов. Фьючерсный контракт на сырую нефть с поставкой в январе закрылся на отметке $49,44 за баррель. По тогам закрытия в среду DJI и S&P-500 закрылись с ростом на 0,3% и 0,4%, соответственно, в то время как NASDAQ вырос на 0,9%.
В четверг, когда финансовые рынки США будут закрыты в связи с праздничным днем, валютный рынок будет весьма "узок". Внимание переключается на события по другую сторону Атлантики, где в этот день выходят важные экономические индикаторы. Несмотря на то, что всеобщая враждебность к доллару сохраняется, вероятно, что в четверг валютные пары останутся в рамках узких диапазонов, вблизи достигнутых уровней.