Обзор валютного рынка на 15 ноября 2005 года, вторник
ОБЗОР ФИНАНСОВЫХ РЫНКОВ на 15 ноября 2005 года, вторник
FOREX
Доллар продолжил рост в понедельник против основных мировых валют, обновив 27-месячный максимум против иены и двухгодовой максимум против евро. На евро негативно повлияли комментарии представителей Европейского Центробанка о необходимости более тесного сотрудничества ЕС и ЕЦБ для удержания инфляции под контролем. На иену давление оказало заявление одного из лидеров правящей ЛДП о том, что условия, при которых Центробанк Японии прекратит сверхмягкую денежную политику, должны быть пересмотрены в сторону ужесточения. Поддержкой для доллара стало заявление А.Гринспена о том, что несмотря на значительный бюджет внешней торговли США, «упругость» экономики поможет смягчить будущие последствия структурной перестройки платёжного баланса.
EUR/USD
Евро возобновил снижение к доллару в понедельник на фоне сохранения политической напряженности во Франции. Президент Ширак предложил продлить действие закона о чрезвычайном положении до февраля будущего года. Вместе с тем, чем дольше продлится ослабление евро, тем благоприятнее будут его результаты для европейской экономики. Сегодня ожидаются предварительные данные по ВВП Германии, Италии и еврозоны за III квартал – они могут оказаться лучше прогнозов. Поддержки – 1.1639 и 1.1590 долл./евро, сопротивления – 1.1757 и 1.1826 долл./евро.
USD/JPY
Японская иена слегка повысилась к доллару на фоне публикации данных по платежному балансу страны за сентябрь – профицит увеличился сильнее прогнозов. Вместе с тем, экономисты отмечают, что рынок вплотную подошел к отметке 119 иен/долл., и ралли по доллару может возобновиться. Правительство страны ничего не сделало, чтобы остановить падение со 109 до 118 иен/долл., и рынок не ожидает, что оно предпримет валютную интервенцию в ближайшем будущем. Поддержки для доллара – 118.10 и 117.41 иен/долл., сопротивления – 119.21 и 119.63 иен/долл.
GBP/USD
Британский фунт незначительно подешевел к доллару. Вчерашняя публикация по ценам производителей немного ослабила инфляционные ожидания и надежды на повышение процентных ставок. Кроме того, продолжает замедляться рост цен на жилье. По данным FT, цены на жилье в Великобритании повысились лишь на 0.1% в октябре. Это позволяет предположить, что Банк Англии не изменит ставки как минимум до конца этого года. Поддержки – 1.7308 и 1.7245 долл./фунт, сопротивления – 1.7466 и 1.7561 долл./фунт.
USD/CHF
Швейцарский франк, как и евро, ощутимо подешевел к американской валюте в понедельник. Поддержки для доллара – 1.3086 и 1.2997 франк/долл., сопротивления – 1.3240 и 1.3305 франк/долл.
USD/RUR
Доллар немного понизился в понедельник на российском валютном рынке. Сессия расчетами "завтра" открылась на отметке 28.8200 руб. за долл., на 5.35 коп. ниже закрытия пятницы. В течение сессии доллар двигался с тенденцией к повышению, кратковременное падение до дневного минимума 28.7801 руб. за долл. было отмечено около полудня. Ближе к закрытию рост доллара усилился, сессия закрылась на дневном максимуме 28.8575 руб. за долл., на 1.60 коп. ниже закрытия пятницы. Средневзвешенный курс доллара упал на 6.24 коп. и составил 28.8263 руб. за долл. Торговая активность снизилась до 939.2 млн долл. с 777.1 млн долл. в пятницу.
Комментарий
Комментарий начальника аналитического отдела компании «Калита-Финанс», Алексея Вязовского:
«Доллар США продолжает устанавливать годовые максимумы. Так курс евро к доллару упал до отметки 1.1660, правда, после этого он немного скорректировался вверх. Можно констатировать, что инвесторы продолжают игнорировать стагнацию американского фондового рынка, слабые данные по рынку труда в США, а также планируемое повышение Европейским центральным банком процентных ставок на 25 б.п. в декабре. В настоящий момент участники Форекса обсуждают, на каких уровнях рынок встретит Новый Год. Звучат мнение, что евро может упасть до 1.10/12. Нам более реалистичным видится отметка 1.14/1.15, причем не исключена коррекция к уровням 1.2».
ФГ «Калита-Финанс» не несет ответственность за торговые решения, принятые на основании данного комментария.
Прогноз Айрата Гирфанова (клиент ФГ Калита-Финанс)
USD/CHF.
Пара торгуется возле сопротивления - 1.3200. Поддержка - 1.3070. Стратегия - держать длинную позицию с цель. 1.3300.
GBP/USD.
Пара торгуется возле сопротивления 1.7400. Поддержка - 1.7300. Стратегия - держать короткую позицию с целью с целью 1.7300/1.7000.
GBP/JPY.
Коррекция приостановилась, но цель 203.5 еще реальна. Поддержка - 206. Сопротивление - 208. Стратегия - держать короткую позицию с целью с целью 203.5
Анализ производился на дневных свечках по системе, основанной на индикаторе Ишимоку. Подтверждением отбоя от уровней могут служить сигналы осцилляторов на меньших периодах.
Макроэкономика
В Великобритании цены производителей снизились на 0.1% в октябре за месяц после роста на 0.7% в сентябре. Аналитики прогнозировали рост показателя на 0.2%. С учетом поправок, цены выросли на 2.6% за год после увеличения на 3.3% месяцем ранее.
Мировые фондовые рынки
Японский рынок акций ощутимо снизился в понедельник. Индекс Topix испытал наиболее серьезное падение за последние 5 недель, лидерами спада стали бумаги банка Mitsubishi UFJ Financial, страховой компании Millea Holdings и другие финансовые выпуски. Рынок был обеспокоен появлением признаков сокращения иностранных вложений в японские акции. Как сообщило правительство страны, иностранные инвестиции в японский фондовый рынок упали в октябре второй месяц подряд.
На европейских фондовых рынках ценовая динамика была разнонаправленной. Мощный рост продемонстрировал энергетический сегмент на фоне спекуляций о том, что снижение прошлой недели было необоснованным в свете перспектив отрасли по прибыли. Падали акции фармацевтических компаний в связи с возможным иском против Glaxo. В строительном секторе наблюдалось повышение после заявления Persimmon о том, что фирма близка к поглощению компании Westbury.
Американский фондовый рынок понизился, прервав трехнедельное ралли на фоне опасений инвесторов по поводу того, что данные по ценам производителей и розничным продажам укажут на продолжение инфляционных процессов. Падение акций GM, пытающейся бороться со снижением спроса, повлекло понижение в сегменте автопроизводителей. Операторы розничных продаж росли после отчетов о росте продаж Wal-Mart и прибыли выше ожиданий Lowe's.
Российский фондовый рынок
Рост российского рынка акций, наметившийся в конце пятничных торгов, в понедельник получил продолжение. По итогам индекс РТС вырос на 2.00% (19.39 п.) и закрылся на отметке в 988.97 пункта, индекс ММВБ прибавил 2.68 % (23.63 п.), его значение при закрытии торгов составило 903.94 п. Объем торгов в «классическом» РТС практически не изменился и составил 45.3 млн долл. Основные объемы (около 27 млн долл.) пришлись на сделки с акциями «Лукойла» и «Сбербанка».
Рост рынка начался с открытия и происходил достаточно равномерно. Однако во второй половине дня СМИ распространили сообщение о кадровых перестановках в Правительстве РФ, и рост на рынке усилился. Лидерами роста на торгах ММВБ опять стали бумаги «АвтоВАЗа» - обыкновенные акции подорожали на 7.45%, привилегированные - на 6.45%. Цена закрытия составила 1066.95 руб. и 860 руб. соответственно. Также хорошо прибавили акции «Сбербанка», достигнувшие очередных исторических максимумов, и бумаги РАО «ЕЭС России».
Таким образом, игроки продемонстрировали позитивное отношение к изменениям в органах власти. На торги также стало влиять начавшееся в СМИ обсуждение вопросов о возможном преемнике Президента РФ – произошедшие события связывают с началом подготовки к выборам в 2008 г.
Биржевым индексам удалось преодолеть предыдущие вершины, достигнутые 9 ноября, а в целом характер торгов может быть воспринят формирование новой волны роста. При этом стоить отметить скачок стоимости денег на рынке МБК: overnight стояли 5-7% годовых. На внешних рынках существенных изменений не произошло: нефть в Нью-Йорке стоит на уровне 57 долл. за барр., доллар США продолжает рост и пробивает уровень в 1.1700 по отношению к европейской валюте.
Рынок нефти
Цены на нефть немного выросли по итогам сессии на NYMEX в понедельник, закрывшись на уровне 57.69 долл. за баррель, на 0.16 долл. выше, чем накануне. На лондонской бирже IPE снижение цен продолжилось, нефть Brent по результатам торгов стала стоить 54.72 долл. за баррель, на 0.22 долл. дешевле, чем в пятницу.
Причиной роста цен на торгах в Нью-Йорке стал прогноз погоды, согласно которому температура на Северо-востоке США, регионе, где потребляется наибольшее количество горючего для отопления жилья, должна резко понизиться в середине недели. По мнению аналитиков, цены на энергоносители во многом зависят от погоды этой зимой в США - если похолодания не наступит, то вероятно дальнейшее снижение нефтяных цен.
На рынок также успокаивающе подействовало заявление секретаря департамента энергетики США С.Бодмана о том, что он уверен, что ОПЕК продолжит поддерживать запасы нефти в резервуарах на уровне, обеспечивающем глобальный спрос.
Рынок металлов
Золото подешевело в понедельник. По итогам торгов на COMEX, декабрьский фьючерс снизился в цене на 0.30 долл. до 469.10 долл. за т.у.
Основной причиной понижения после пятидневного роста цены на драгоценный металл стало заявление представителей германских властей о том, что Германия, вероятно, продаст часть своего золотого запаса с целью сократить дефицит бюджета. Аналитики также связывают снижение стоимости золота с ростом доллара на международном валютном рынке.
