Обзор валютного рынка на 26 декабря 2005 года, понедельник
|

Обзор валютного рынка на 26 декабря 2005 года, понедельник

FOREX

В пятницу на рынке Forex движения валютных пар были разнонаправленными на фоне низкой активности участников. Макроэкономические данные по США были противоречивыми: заказы на товары длительного пользования и индекс потребительских настроений Университета Мичиган превысили прогнозы, в то время, как объем продаж нового жилья упал ниже ожидаемого уровня. Евро не претерпел заметных изменений против доллара, несмотря на данные, снижающие вероятность повышения процентных ставок  в Европе: темпы роста инфляции в Германии снизились, а во Франции цены производителей упали на 0.4% за месяц. Резко выросла против доллара иена, несмотря на то, что в Японии был праздничный день, и новостей по японской экономике не публиковалось.

EUR/USD

Евро испытывал разнонаправленные ценовые колебания на прошлой неделе. В целом движение валютной пары укладывается в рамки бокового тренда, что вполне типично для предпраздничного периода. Вышедшие на неделе данные по экономике еврозоны, в первую очередь по инфляции, носили смешанный характер. Рынок в настоящее время ищет подтверждения слухов о том, что ЕЦБ предпримет новое повышение процентных ставок в начале нового года, однако последние данные по инфляции в Германии не дают поводов для оптимизма. На этой неделе активность торгов обещает быть невысокой в связи традиционным Рождественским затишьем на мировых рынках.

USD/JPY

Японская иена снижалась к доллару в первой половине недели, однако впоследствии сумела возобновить рост. В пятницу японские рынки были закрыты в связи с празднованием Дня императора, однако евро и доллар подешевели к иене на рынке Forex. На этой неделе активность торгов может быть довольно вялой, однако ожидается выход ряда важных макроэкономических данных, в частности по потребительским ценам, промпроизводству, розничным продажам и безработице.

GBP/USD

Британский фунт серьезно упал на прошлой неделе в связи с пересмотром оценки роста ВВП за III квартал, замедлением роста производительности труда и выходом других негативных данных. Росту медвежьих настроений также способствовал резкий рост дефицита текущего платежного баланса – до 10.2 млрд фунтов в III квартале с 1.4 млрд фунтов кварталом ранее. Несмотря на все заверения Банка Англии о том, что речь идет о кратковременном циклическом замедлении экономики, рынок болезненно воспринимает перспективу нового снижения процентных ставок.

USD/CHF

Швейцарский франк на прошлой неделе по своему обыкновению в целом повторял динамику валютной пары доллар/евро.

USD/RUR

Доллар снизился в пятницу после трех дней роста на российском валютном рынке на фоне выросших оборотов. Сессия расчетами “завтра” открылась на дневном минимуме 28.7555 руб. за долл., на 6.95 коп. ниже закрытия четверга. В ходе торгов наблюдался рост, дневной максимум был зафиксирован на отметке 28.8150 руб. за долл. Сессия закрылась на уровне 28.8025 руб. за долл., на 2.25 коп. ниже закрытия четверга. Средневзвешенный курс доллара упал на 5.01 коп. до 28.7859 руб. за долл. Торговая активность выросла до 2130.17 млн долл. с 1406.84 млн долл. в четверг.

Макроэкономика

Во Франции индекс делового оптимизма снизился до 102 пунктов в декабре со 103 пунктов в ноябре (прогноз 104 пункта).

В Германии потребительские цены выросли в декабре на 2.1% за год после повышения на 2.3% в ноябре.

В США индекс потребительских настроений вырос до 91.5 пункта в декабре с 81.6 пункта в ноябре (уточненные данные; предварительные 85.5 пунктов, прогноз 89.0 пунктов). Объем продаж нового жилья упал в ноябре на 11.3% до уровня 1.245 млн домов с пересмотренного уровня 1.404 млн домов в октябре (прогноз 1.300 млн домов). Объем новых заказов на поставку продукции длительного пользования вырос на 4.4% в ноябре по сравнению с предыдущим месяцем до 223.0 млрд долл. после роста на 3.0% в октябре (прогноз +1.2%).

Мировые фондовые рынки

Торги на японском фондовом рынке в пятницу не проводились в связи празднованием дня рождения императора.

На европейских фондовых рынках наблюдался рост. Годовое повышение фондовых индексов Европы может стать максимальным с 1999 г. Лидером роста стал сегмент производителей чипов, в том числе Royal Philips Electronics, после заявления Samsung Electronics о том, что прибыль корейской компании превысит прогнозы. Также выросли акции Siemens на слухах о том, что германский концерн совместно с IBM близок к заключению контракта на несколько миллиардов евро на поставку информационно-технических систем германским вооруженным силам. Заметной новостью стало увеличение предложения Arcelor до 4.2 млрд евро за недружественное приобретение компании Dofasco. Сумма, предлагаемая Arcelor, превышает предложение, сделанное ранее ThyssenKrupp.

На американском фондовом рынке торги происходили на низких оборотах в преддверии рождественских праздников. Индексы закрылись разнонаправлено, незначительно изменившись по итогам сессии. Выход пакета макроэкономических данных, в том числе данных по заказам на поставку продукции длительного пользования, выросшим наиболее сильно за последние шесть месяцев, не смог сильно повлиять на ход торгов. В секторе автопроизводителей выросли акции General Motors, несмотря на заявление компании, о том, что она увеличивает список автомобилей, отзываемых в связи с возможными неполадками тормозной системы. Также закрылись в плюсе акции Boeing, заявившей о том, что в течение года компания получила максимальное с 1988 г. количество заказов на постройку авиалайнеров. Акции Wal-Mart пострадали в связи с информацией о том, что суд обязал компанию выплатить компенсацию в размере 172 млн долл. служащим в связи с ухудшением условий труда.

Российский фондовый рынок

Рост четверга не получил продолжения на российском рынке акций в пятницу 23 декабря. По итогам торгов биржевые индексы понизились. Индекс РТС потерял 0.21 % (2.42 п.) и закрылся на отметке в 1126.09. Индекс ММВБ опустился на 0.43 % и закрылся на уровне 1015.95 пунктов. Объем торгов в «классическом» РТС практически не изменился по сравнению с прошлым днем и составил 51.6 млн долл.

Особенностью последних дней была слабость акций «Лукойла», в пятницу ситуация не изменилась. Объем по «Лукойлу» в «классическом» РТС составил более 18 млн долл., а по итогам торгов бумага потеряла 0.66%, цена закрытия составила 60.15 долл. На торгах ММВБ цена закрытия составила 1734 руб.

До 12.00 мск рынок рос, однако во второй половине дня тенденция поменялась. До 17.30 мск. уровнем поддержки рынка выступали цены закрытия предыдущего дня, от которых он отскакивал вверх. С открытием торгов в США некоторые игроки приступили к продажам, и в результате биржевые индексы ушли «в минус».

Лидером падения среди «голубых фишек» на ММВБ оказались привилегированные акции «Сбербанка», которые потеряли 4.75 %. Кроме них потеряли в стоимости акции ГМК «Норильский Никель» 0.42 %, которые задавали тон росту в предыдущий день.

Рынок нефти

Нефть незначительно изменилась в цене в пятницу. По итогам торгов на NYMEX, февральский фьючерс на легкую нефть подорожал на 0.15 долл. до 58.43 долл. за баррель. На лондонской Intercontinental Exchange (ICE, бывшая IPE) Брент-смесь с отгрузкой в феврале закрылась на уровне 56.26 долл. за баррель, на 0.29 долл. ниже, чем накануне.

Цены на прочие энергоносители, такие, как природный газ и топочный мазут, снизились. Рост стоимости нефтяного контракта на Нью-Йоркской бирже аналитики объясняют низкой активностью участников в канун Нового Года. Метеорологи по-прежнему прогнозируют потепление на Востоке США. Кроме того, Royal Dutch Shell, чей трубопровод был взорван в Нигерии повстанцами, сообщила, что восстановительные работы подходят к концу и поставки нефти в ближайшем времени возобновятся в полном объеме.

Рынок металлов

Цены на золото незначительно повысились в пятницу. По итогам торгов на COMEX, февральский фьючерс повысился в цене на 0.20 долл. до 505.20 долл. за т.у. В течение сессии стоимость контракта колебалась между отметками 502.20 и 508.80 долл. за т.у. В Лондоне спотовая цена, по данным вечернего фиксинга, составила 503.60 долл. за т.у. против 500.00 долл. за т.у. в четверг.

Как и накануне, торговая активность в преддверии новогодних праздников была низкой. Тем не менее, по мнению аналитиков, настроение рынка остается «бычьим». В понедельник, 26 декабря, торги в Ню-Йорке проводиться не будут в связи с празднованием Рождества. В Лондоне выходными днями будут понедельник и вторник.

полный обзор в формате pdf