Фундаментальный обзор и прогноз рынка FOREX на 1 октября 2014 года
Фундаментальный обзор и прогноз рынка FOREX по EUR/USD и GBP/USD
Последний день сентября по отношению к инвесторам был жестоким. Евро, фунт и золото были продавлены против относительно неплохих новостей. В 10:00 мск с большим ростом вышли данные по розничным продажам в Германии за август, увеличение произошло на 2,5% против ожидания 0,6%. Сразу после выхода новости евро стал снижаться. Потребительские расходы во Франции за июль возросли на 0,7% против прогноза -0,2%. Через два часа, в 11:55 мск, германские данные по безработице за сентябрь показали небольшое ухудшение – количество безработных увеличилось на 12 тыс., общее значение безработицы сохранилось на уровне 6,7%, но в Италии безработица сократилась с 12,6% до 12,3%. В 13:00 мск, когда евро уже потерял более 30 пунктов, вышел базовый индекс потребительских цен в еврозоне за сентябрь с понижением до 0,7% с 0,9% в годовом исчислении. На этом далеко не сильном негативе крупные игроки усилили продажи евро.
По британскому фунту ситуация была схожей. Платёжный баланс Великобритании за 2-й квартал показал отрицательное сальдо в -23,1 млрд фунтов стерлингов против прогноза -16,9 млрд, но ВВП за этот же период в финальной оценке был повышен с 0,8% до 0,9%. Конечно, фунт мог снизиться, если дополнительно обыграть в среде инвесторов снижение бизнес-инвестиций за 2-й квартал с 5,0% до 3,3% и снижение цен на дома на 0,2% против ожидания роста на 0,6%, но, наверное, всё же не на 110 пунктов.
Только с выходом слабых американских данных падение контрдолларовых валют прекратилось. Индекс цен на дома S&P/Case-Shiller в 20-ти крупнейших городах США в июле составил 6,7% против прогноза 7,5%, индекс деловой активности в производственном секторе региона Чикаго за сентябрь снизился до 60,5 против прогноза 61,6, индекс потребительского доверия упал с 93,4 до 86,0.
Охота за стоп-лоссами игроков средней руки бывает не часто, несмотря на широкое обсуждение этой темы, но, наблюдая скоординированность вчерашних действий, можем предположить, что это было именно такое событие. И если так, то разворот, и достаточно сильный, совсем близко.
Сегодня в очередной раз ожидаются позитивные данные по Европе и с негативным давлением в США. Индекс деловой активности в производственном секторе еврозоны в финальной оценке за сентябрь ожидается 50,5, по Великобритании индекс деловой активности за сентябрь ожидается ростом с 52,5 до 52,6.
По США изменение количества рабочих мест в частном секторе от ADP за сентябрь ожидается ростом с 204К до 206К, индекс деловой активности в производственном секторе ожидается снижением с 59,0 до 58,6. Прогноз по индексу деловой активности в производственном секторе от компании Markit в финальной оценке за сентябрь 58,0 против 57,9, но так как вчера американские индексы вышли хуже прогнозов, вероятно, и данный показатель окажется ниже.
В итоге ожидаем рост евро в диапазон 1.2760/75, хотя спекулятивные движения вниз ещё могут быть. По фунту стерлингов визуально видно борьбу в диапазоне 1.6155-1.6280, после окончания которой тенденция вверх скорее возобладает.
Фундаментальный обзор и прогноз рынка FOREX по AUD/USD
Австралийский доллар оказался в тяжёлой ситуации. После вчерашнего массированного укрепления американского доллара оззи умудрился показать рост на 27 пунктов. Очень сильно вчера упала и нефть – Light Sweet на 3,19%. Снижались медь и драгоценные металлы (серебро на 3,47%). На сельскохозяйственном рынке также усилились распродажи: пшеница -1,0%, соевые бобы -1,32%. Конечно, на таком внешнем фоне австралиец не мог держаться сколь-нибудь долго, и сегодня ко всему добавились слабые австралийские данные по деловой активности в производственном секторе за сентябрь: 46,5 против 47,3 в августе. Через два часа вышли данные хуже прогноза по августовским розничным продажам: 0,1% против 0,4%.
Завтра публикуются данные по австралийскому торговому балансу за август – прогноз -0,75 млрд долларов против -1,36 млрд долларов в июле. Выданные разрешения на новое строительство за август могут подрасти на 1,1% против 2,5% ранее. Также завтра РБА публикует годовой отчёт. В пятницу ожидаются сильные данные по новым рабочим местам вне сельскохозяйственного сектора США за сентябрь – прогноз 216К против 142К в августе.
Ожидаем давление на австралийский доллар к 0.8560. В среднесрочной перспективе австралиец может дольше других валют находиться под давлением как более инерционный инструмент, и мы определяем диапазон торговли 0.8560-0.8805/20 на несколько недель.
С уважением,
Аналитик: Юрий Зайцев
